作者序
《我的FIRE人生，用ETF月領10萬》
降低個股比重，拉高ETF數量
歡迎你在眾多投資理財書籍之中打開這本書。
我是阿福の投資馬拉松專欄作者。48歲那一年，我從IBM專案經理職位上提早退休，開啟自己的第二人生。
我的投資經歷早在研究所畢業後沒多久就開始，由於在外商的工作很忙，幾乎沒有時間研究股票，加上聽過太多投資失敗的例子，所以當時不敢投入太多資金，只以小額進出，做短線、賺價差。這樣操作了18年，有小賺、也有小賠過，總結下來可以說是平局。
一直到2015年43歲那一年，感覺自己已步入中年，應該認真考慮退休問題，我開始反省自己：投資股市這麼久，結果竟是白忙一場，問題到底出在哪裡？於是大量閱讀大師的書籍，包括價值投資的三大經典：美國經濟學家班傑明．葛拉漢（Benjamin Graham）所著的《智慧型股票投資人》（The Intelligent Investor）、成長股價值投資之父菲利普．費雪（Philip A. Fisher）的《非常潛力股》（Common Stocks and Uncommon Profits and Other Writings），以及《巴菲特寫給股東的信》（The Essays of Warren Buffett）；還有被動投資必讀、由「指數型基金之父」約翰．柏格（John C. Bogle，以下簡稱柏格）所著的《約翰柏格投資常識》（The Little Book of Common Sense Investing）。在閱讀的過程中我發現，相較於投資單一個股，分散投資、交易及管理費用相對較低，且長期持有就可以獲利的ETF，更適合正在進行退休規畫的我。
我從40歲開始跑馬拉松，曾經挑戰全程馬拉松成功。我發現，投資和跑馬拉松的心法是相通的，短線衝刺只會耗損體力（資金），無法撐到完賽（獲利），但是只要跟著馬拉松場上的配速員調節速度（買進或賣出），就能準時抵達終點。於是我嘗試將這套心法應用於投資上，慢慢形成自己的「配速持股」投資哲學，並以「阿福の投資馬拉松」為名，在臉書分享自己在投資馬拉松路上的心得，同時出了我的第一本書《配速持股法，我月領 10 萬》（大是文化出版）。
這段時間裡，我用「配速持股法」不斷加大資金投入、累積資產，並鎖定元大台灣 50（0050）和元大高股息（0056）這兩支 ETF 做為投資的配速員，與我的投資組合持股比績效，贏的留下來，輸的下次換掉。到 2020 年時，我的股市總資產市值達到了 2,000 萬元，每年股息收入和價差獲利的總和，可月領 10萬元，這個數字已經可以支應全家的日常生活所需，讓我達成財富自由，便決定提早退休，開啟第二人生。
人生新目標：完成環遊世界的夢想
當生活少了正職工作，每天突然多出七、八個小時後，很多朋友其實不知道要做什麼。我的經驗是走出原本熟悉的環境，去看看不同地方的人、事、物，一旦有「觸電」的感覺，就趕緊寫下想做的事情，建構自己的「夢想清單」。因此退休之後，雖然不再每天匆匆忙忙，但我也沒有閒下來，繼續忙著做自己想做的事，日子過得穩定且精采。
我的第二人生有兩大目標，第一是環遊世界旅行，第二是做對社會有貢獻的事，如果能有一件事情同時結合兩個目標，更好。因此，退休後，我考取了英語導遊及英語領隊執照，希望藉由帶領外國遊客旅遊臺灣，既能做好國民外交，自己也可以重新認識臺灣。
雖然之後的新冠肺炎疫情為觀光旅遊業按下暫停鍵，沒有任何外國觀光團客來臺，但這段時間我也沒有停下學習腳步，繼續參加艋舺龍山寺史蹟導覽培訓課程，並通過考核成為古蹟導覽志工。這是無償服務，但能貢獻自己一份心力，這樣的生活讓我覺得很充實又開心。
身為苗栗縣苑裡鎮的農家子弟，我還有個使命感，就是想引領大家深度體驗臺灣的休閒農業，所以我又參加了由行政院農業委員會指導、台灣休閒農業發展協會認證的農遊大使培訓課程，從埔里鎮的百香果園、筊白筍田，到花蓮的漁場，這些農業生活的美好，讓我好驚豔，更想要帶領大家一起感受。
疫情之後，全世界都恢復了旅遊的熱潮，我開始陸續帶團（帶外國旅客遊臺灣，也帶臺灣旅行團出國），也計畫帶家人出國旅遊，現在最新的人生目標，便是希望在 50 歲至 60 歲的 10年期間，能夠實現環遊世界的夢想。
從個股到 ETF，投資與人生都進化
第一本書出版後，我在新北市汐止社區大學和臺北市南港社區大學擔任投資課程講師，也持續在臉書粉絲專頁和方格子華文創作平臺，分享投資策略與實務文章。
在與網友及學生們的教學相長之下，我的投資方法有了再進化，從原本以個股為主要標的，慢慢調整投資組合，提高 ETF的比重，不僅僅是用被動收入維持經濟穩定無虞，更利用ETF 分散風險、取得和指數一致報酬的特性，減少自己關注股市的心力，留下更多的時間與空間來享受生活。
這些轉變包括了在 2022 年年底時，景氣對策信號轉變為藍燈，代表當時的景氣低迷，台股同時位在長期低檔區，我便加速了富邦台 50（006208）的投資，提高比例。進入 2023 年後，美國升息循環已接近尾聲，當時聯邦基金利率相對高檔、債券價格相對低檔，在債券殖利率高於 5％ 期間，我又加速買進了債券型ETF。另外，我也自組了高股息 ETF 月配息組合和債券型 ETF月配息組合（詳見第5章第2節），每個月都有穩健的配息現金流，為我追求夢想的腳步提供定心丸的效果。
富者的定義：時間、人際、金錢都自由
根據勞動部以參加勞工保險的本國勞工為調查對象顯示，勞工規畫退休的平均年齡為 61.3 歲；而內政部公布的「2021 年簡易生命表」中，國人的平均壽命為 80.86 歲。這表示從職場退休後，還有將近 20 年的人生，若財富自由的日子，是整天宅在家裡看電視，剛開始的幾天也許會覺得，這樣輕鬆、無負擔的日子很舒服，但很快就會變成好無聊。
在韓國以超輕鬆簡單的投資策略，拯救自己瀕臨倒閉的公司而聞名的 J-won，在他的著作《富者的態度》中，對於富者的定義是，擁有時間、人際、金錢這三種自由的人。我在外語導遊職前訓練課程裡遇到的同學，來自四面八方，有資深外交官、日商副總經理、退役空姐、高中老師、大稻埕屈臣氏大藥房第四代⋯⋯大家都在金錢之外積極打造心靈上的財富，成為真正富有的人。
我在達成財富自由、提早退休之後，認為實現均衡人生與圓夢是更重要的事，而「被動投資 ETF」相對於「主動投資價值選股」更簡單，且 ETF 的績效貼近市場報酬，多頭行情時和大家一樣好，空頭市情時和大家一樣差，投資無後顧之憂，可以更踏實的過想要的生活。
因此，進入第二人生以來，我逐步調整資產配置和投資組合比例，以 ETF 為主要存股目標，即使這幾年經歷疫情期間股市大波動，每年提領出日常生活費用後，我的投資帳戶總市值都並未減少，甚至還多出 300 萬元，年化報酬率有 5.7％，另外透過借券，每年還再額外賺取 3 萬元出借利息收入，讓我更有信心持續使用這套方法穩健投資。
我的配速持股法，ETF也適用
我在第一本書中提出的配速持股法，做法是「價值低估時買進加速，高估時減速的投資紀律，買進後長期持有，逐步累積資產」，它不僅適用於個股投資，也可以運用在 ETF 投資，包括 3個步驟：
步驟 1：挑選標的。首重追蹤整體市場指數和低內扣成本的ETF，再搭配配息和善用借券等優勢。
步驟 2：找買點與資產配置再平衡。參考景氣對策信號、巴菲特指標、聯邦基金利率、技術指標 K 值、殖利率等指標，評估買進時機。
步驟 3：與配速員比績效。股票型 ETF 與 Vanguard 全世界股市 ETF（VT）比績效，債券型 ETF 與 Vanguard 全世界債券ETF（BNDW）比績效。
本書以台股ETF為主，美股ETF為輔，共6個章節：
第1章說明我為何從個股投資轉變成以ETF為主，及ETF與股票、基金有什麼不同；第2章及第3章分別介紹台股及美股ETF；第4章說明投資ETF時，我會參考的3個長期指標和2個短期指標，以及如何進行買賣評估；第5章是我如何以11檔ETF達成月領10萬、每個月都領配息；第6章分享我在資產配置及借券賺利息的經驗，以及勞保退休金如何試算。
本書適合三種人閱讀，第一種是投資新手與小資族，相對於個股而言，ETF 更簡單，不用花時間研究公司財報，從 ETF 開始累積投資經驗，等到有自己的投資想法後再接觸個股，很適合資金及經驗不多的投資人。
第二種是計畫退休的人。面對第二人生的投資理財與夢想實現難免徬徨，這本書紀錄了我進入第二人生的實踐方法，對於準備退休的朋友，提供一個實際應用的參考。
另外，如果你是導遊領隊，這本書也很適合閱讀，因為這是市面上第一本關於「導遊領隊從事投資」的書，歡迎旅遊同業一起藉由 ETF 實現夢想。
《我畢業五年，用ETF賺到400萬》
警大教會我自律，存出人生第一桶金
每個人都有各自開始理財的初衷，而我開始接觸投資理財的原因，除了要變有錢，更重要的是──不想變窮。這一切源自於高中二年級時，那時，是我第一次意識到金錢的重要性。
學生時期，總會遇到需要跟父母拿補習費或參考書錢的時候，從他們面容上偶爾露出的難色，讓我隱約感受這些花費似乎是筆負擔。身為子女，自然不想造成家人的困擾，我唯一能做的就是努力讀書，看能否有獎助學金可申請，所幸後來拿了幾次獎學金，得以減輕父母的負擔。
事隔多年，我才知道當時是2008年，爆發了全球金融危機，導致家中的經濟出現一些狀況。
第二次體認金錢的重要性，是在高三學測放榜後。當時，我錄取了成功大學，雖然是國立大學，但家裡還是無法完全贊助我大學4年的學雜費和生活費 （因為我住屏東，去臺南念書就得租屋）。問自己會氣餒嗎？多少還是會的。我當時想，如果家裡有錢，就能夠跟其他人一樣讀一般大學了。但想想，人各有命，每個人的起點不一樣，我的狀況已經相對好了，與其怨天尤人浪費時間，不如腳踏實地的努力改變。
我本來打算申請助學貸款加上打工家教，靠自己繳學費，不過最後還是在家人以及高中國文老師的「建議」下，選擇了有公費補助的中央警察大學。如果你現在再問我，當初捨棄一般大學改念警校會後悔嗎？這個問題我想了很久，到現在也沒有絕對的答案。至少，這樣的選擇給了我到目前為止非常穩定的經濟基礎，讓我可以在一定範圍內做自己想做的事。
進了警大後才知道，許多同學也是為了減輕家裡的經濟負擔，最後選擇公費的中央警察大學。當然不是全部的同學都是因經濟問題而就讀，同學中也是有家境良好的富二代或是官二代，警大麻雀雖小，卻充滿形形色色的人。
每天睜開眼，就有500元進帳
念警大，當然是有些特殊福利的。首先，除了學雜費全免外，每個月還可以領1.5萬元的公費零用金，準確來說，是1萬5,060元。這對一個上班族來說，雖稱不上多，但對一般大學生而言，卻是一筆不小的收入，當時我們都戲稱：「只要每天起床睜開眼，就有500元進帳。」
不過人生總是有好有壞，幸福總要伴隨些許代價。
讀警大，週一到週五，我們稱為「週間」，週五晚上到週日稱為「週末」。生活作息方面，週間必須住宿，無法外出，只有週五晚上6點20分開始放假至週日晚上11點，才能外出到校外自由活動。平日在校內，要接受半軍事化的管理，還有學長學弟制，因為你得先學會服從，才能學會領導與統御。警大畢業後，你必須依照規定服務一定年限，而目前的規定是4年，若是提前離職的話，必須賠償在學所領的公費以及學雜費（約80 萬元）。
每天早上6點20分，你必須參加早點名，接著是環境整理、用餐。早上8點到下午5點是上課時間，依據每個系所的安排會有不同科目，不過全校共同科目包含軍訓課、柔道（摔跤）課、射擊課、綜合逮捕術。
比起一般大學，警大多了更多動態性的課程，生活步調更緊湊、忙碌，也更累。當然，隨著年級不同，疲累的面向就不同，低年級較注重生活管理，生活上大小事會覺得處處受限；隨著年級越高，就越趨於自主管理。
不自由的生活，讓大家到了假日就想好好犒賞一下自己，好好的放鬆紓壓。零用金1萬5,000元分配到4個週末，相當於我們每次放假都有3,750元的預算可以花，週末生活可謂相當優渥。如果沒有儲蓄觀念，很容易成為月光族，把錢拿去買3C產品、旅遊，我還有同學甚至拿去買車。
但因為家裡的經濟狀況，讓我在花錢這件事上，相對謹慎與保守，在衡量生活品質以及儲蓄比率後，我決定努力存點錢。有一次去校內郵局存款，在櫃檯阿姨的推薦下，我買了中華郵政的6年儲蓄險，每個月留5,000元扣款儲蓄險，剩下當作生活費、繳公積金。
你一定很好奇，我為什麼會聽從一個陌生阿姨的建議，買了郵局儲蓄險？因為很多學長姐、同學都買這個，我當時根本懵懂無知，只是想要存錢，就這樣買了我人生第一張儲蓄險。
多年後我才發現，儲蓄險的年化報酬率比定存還低，不過無可否認，這也是我的第一筆計畫性儲蓄，讓我在6年後累積了40萬的投資本金。
小試水溫就出場，股票不適合無法隨時看盤的我
累積了一定的理財知識後，我決定親自下場試試。我第一檔買進的股票是「上海商銀」（代號5876），當時根據網路上的新聞、資料，以及該公司員工分享的資訊，得知這間公司經營風格穩健，於是我在每股28元買進2張試水溫。
持有幾個月後，我認為自己沒辦法挑得比財經專家、華爾街那些專業人士更精準，況且要挑出優秀股票還要看盤，掌握買進賣出的時間，這占據我太多心思，甚至會影響工作的心情，畢竟警察工作才是我的本業。最後我決定用每股32元賣出，等於賺不到1萬元就出場。
這次經驗讓我發現，股票不適合生活忙碌的上班族、工程師，像是派出所員警在值勤時，根本很難接觸到電腦、甚至沒辦法滑手機，許多工程師在工作時也無法接觸到電子產品，更別妄想利用下班幾小時的時間，就能找出比華爾街全職分析師還優質的標的。
於是，我開始去思考，到底還有什麼投資工具，適合我這種沒有時間做研究，也沒有時間看盤的軍公教或是上班族？其中影響我思考的最大契機，是閱讀普林斯頓大學教授伯頓．墨基爾的《漫步華爾街》。
這本書帶給我許多啟發，包含要選擇投資範圍廣泛的投資工具，而非個別股票。其中原因有二，一是大部分的人，沒有足夠資金自行去做適當的分散投資；二是大部分年輕人沒有一大筆資產，因此是以領薪水後逐月投資的方式累積組合，所以投資範圍必定要廣泛。
在書中，墨基爾最推薦「不需動腦的方法」，也就是投資範圍廣泛的多種指數型基金或指數股票型基金（ETF），追蹤投資組合中不同種類的股票。
PG，意指小豬，也是個人理財指南
這幾年下來，隨著年紀增長，我開始用投資收入取代工資收入，用「被動收入」提升「財務自由度」，以提升自己的反脆弱指數。而這些學習的紀錄和反思多且繁雜，用紙本筆記存放很占空間，於是我決定放到網路中，因此我在2016年開設了一個部落格，名為「PG財經筆記」。
「PG」有兩層意義，一個是豬（Pig），帶有小豬撲滿的意象，而撲滿是儲蓄的象徵，靠的是從每一份薪水中存一點下來，只要堅持投入，就算是上百、上千萬的資產，同樣可以從零開始累積；另一層意義，是個人理財指南（Personal Guidance），希望從自己出發，為每個人的理財問題提供方向。
這幾年經營部落格，讓我思維更加清晰，再加上文章會被公開檢視，所以我對自己的投資管理也更加謹慎。許多讀者因為採取同樣的投資理念，常常跟我說有更多的時間陪伴家人，做自己想做的事情。
例如有位楊先生曾寫信告訴我，他從兩年前由主動投資（自己選股）轉向指數化投資，剛開始內心仍有些不確定，但隨著一年時間過去，他越來越覺得這真是好東西！如今他要花心思的只有如何儲蓄而已，扣掉必要生活支出（當然還有緊急預備金）後，他會定期換外幣，等存到一筆大金額再拿去投資，這已經變成一個很固定的習慣了。
轉向指數化投資，最大的好處就是多了很多時間，不用再浪費時間去學一些用不上的技術，反而能進修增加本業技能、學有興趣的語言、閱讀幾本好書。最後在觀念上， 楊先生也轉為「認真生活」，不會為了存錢而存錢，該吃美食、買3C 產品、看電影，一項也不會少，而且過得更加充實且自在！
很開心除了我之外，也有人因為這些投資理念而受益，賺到錢也賺到時間，人生得以更加富足。
股神華倫．巴菲特說：「人生就像滾雪球，你只要找到溼的雪和很長的坡道，雪球就會越滾越大。」只要找到一個正確的投資方式（指數投資是一個），買對並抱緊，且忽略短期波動，專注長期走勢（至少10年），就能獲利以及累積財富。
選擇投資ETF以及資產配置後，就目前環境來推估，未來10年投資預期獲得的報酬，可以讓投資組合每年成長4％～5％，最棒的是不用投入太多心思維護，就能得到金融市場帶來的應有報酬，即使沒有正報酬，透過每年持續存入本金，我也能存到錢，讓資產持續成長。
有份收入並有計畫的儲蓄，接著買進廣泛的低成本指數型ETF，持續獲得股息再投資，如此機械式的累積十幾年，就足夠累積可觀財富。這個方法在國外行之有年，許多獨立財務顧問（Independent Financial Advisor，簡稱IFA）也利用這個方法幫客戶進行理財規劃，簡單可行又務實（收費也很合理）。
投資要的不是賺幾萬元，而是學會收支管理、投資管理、甚至是人生管理。金錢固然重要，因為有了充裕的金錢，才能充分享受人生及自由。但值得思考的是，為了達成種種目標，我們到底需要多少財富？這才是宏觀、全方位的投資事業，希望本書也能提升你的投資宏觀視野。
天天爆殺 
今日66折 
博客來
博客來
博客來
博客來
博客來
常見問題
線上客服
客服信箱
